Comment aligner ses choix d’investissement financiers avec ses objectifs ?

Comprendre les différents supports d’investissement 

Une fois les objectifs et l’horizon définis, vient le moment de choisir les supports les plus appropriés à votre profil d’investisseur. Il est indispensable de comprendre leur fonctionnement pour prendre une décision éclairée, en adéquation avec vos besoins et vos attentes.

« Le plus important, c'est d'avoir le choix pour composer un panier de supports qui s'adaptent aux objectifs de chacun de nos clients. Objectifs qui auront été fixés pendant un entretien avec le conseiller financier. »
Michaël Jousseaume, Responsable du pôle expertise marchés financiers MMA  

Parmi les différents supports :

• Une action⁽¹⁾ est une part du capital d’une entreprise que l’on achète via un Plan d'Épargne en Actions (PEA) ou un Compte-Titre Ordinaire (CTO). Elle offre un potentiel rendement élevé mais comporte un risque de perte en capital selon les fluctuations du marché ; 
   
• Une obligation⁽¹⁾ est un titre de créance émis par un débiteur (une entreprise, une collectivité ou un État) qui souhaite se financer. En achetant une obligation, vous financez la dette de l’entreprise ou d’un Etat. En plus du capital restitué à échéance, le débiteur s’engage à rémunérer le créancier chaque trimestre ou année selon un taux défini. L’obligation peut générer des revenus réguliers mais elle présente aussi le risque que le débiteur ne soit pas en mesure de rembourser sa dette ; 
   
• Un fonds monétaire⁽²⁾ est un fonds investi en titres de créances à court terme sur lequel plusieurs acteurs (banques, compagnies d’assurance, entreprises ou États) prêtent et empruntent des liquidités en fonction de leurs besoins. Les particuliers doivent passer par des fonds monétaires types OPCVM⁽³⁾ ou FCPE⁽⁴⁾, gérés par des investisseurs professionnels. Il s’agit d’un investissement de court terme, en échange le rendement peut être très faible mais il est relativement sécurisé ;
   
• Un fonds thématique⁽⁵⁾ est un fonds de placement spécialisé dans différents domaines : innovation technologique, sécurité, santé, développement durable etc. Il peut être investi dans des classes d’actifs variés et dans des entreprises de toutes tailles. Les rendements peuvent être élevés puisqu’ils reposent sur des investissements plus concentrés, mais ce fonds n’offre pas de garantie en capital et peut être volatil selon la conjoncture économique ; 
   
• Le support en euros⁽⁶⁾ est un support géré par une compagnie d’assurance qui va le proposer au sein d’un contrat d’assurance vie, un contrat de capitalisation ou un plan d’épargne retraite (PER). Ces fonds sont considérés comme sécuritaires car leurs rendements ne peuvent être négatifs : le capital investi sur les fonds euros est totalement garanti (hors frais de gestion). En revanche, ils offrent un rendement limité dans un contexte où leurs taux d’intérêts peuvent fluctuer ; 
   
• Le support à formule⁽⁷⁾, également appelé produit structuré, combine plusieurs instruments financiers afin de répartir le risque. Ce support est encadré par une formule prédéfinie qui détermine à l’avance le niveau de performance potentiel et le niveau de protection du capital investi, les conditions de remboursement du capital et la durée de vie du produit. 

« Notre gamme est composée d’une trentaine, de supports d’investissements, qui apportent des réponses différentes en potentiel de performance et de niveau de risque. Nous avons une gamme de solutions large, qui va des fonds en actions aux obligations. » 
Ludovic Dobler, Responsable de l’accompagnement des réseaux et des partenariats chez Covéa Finance.